Как и многие другие вещи, индустрия кредитных карт в 2020 году пережила потрясения, вызванные пандемией. и инновационные продукты.
В начале этого года Федеральная резервная система ввела экстренное снижение процентных ставок, а банки ужесточили стандарты кредитования, поскольку пандемия потрясла экономику. К счастью, хотя эмитенты и отказались от предложений по рекламным картам, они также протянули руку помощи потребителям в виде отсрочек платежей и ограниченных по времени предложений вознаграждений.
Ключевые выводы
- Средняя процентная ставка по кредитным картам стабильно держится ниже допандемического уровня, и это должно продолжаться, поскольку ФРС сохраняет низкую стоимость заимствований в течение следующего года и в последующий период.
- Стандарты кредитования усложнили получение новых карт потребителями с плохой кредитной историей, но к середине 2021 года они могут ослабнуть.
- В этом году многие проездные добавили дополнительные способы получения вознаграждений, находясь дома, что потенциально может изменить эти программы вознаграждений на долгосрочную перспективу.
- Фирмы, занимающиеся финансовыми технологиями, вышли на рынок кредитных карт с изобретательными продуктами, адаптированными к конкретной демографической группе, например, людям с низким кредитным рейтингом и поклонникам криптовалют.
Многие из этих предложений были расширены, а некоторые из них переходят в новый год, предоставляя держателям карт больше возможностей для получения вознаграждений в предстоящие месяцы. Фактически, поскольку банки продолжают адаптироваться к новым привычкам потребительских расходов, многие из этих преимуществ могут сохраниться, говорят эксперты.
«Я думаю, что этот год доказал, что рецессия не вредит вознаграждениям по кредитным картам, и я бы не подумал об этом раньше», — сказал Моше Оренбух, аналитик финансовой исследовательской группы Credit Suisse. Если эмитенты могли бы увеличивать ваши вознаграждения в период, когда мы наблюдали 15%-ную безработицу, это означает, что эмитенты просто будут продолжать увеличивать стоимость.
Процентные ставки быстро упали ниже допандемических максимумов
В этом году COVID-19 быстро повлиял на кредитные карты и, в частности, на процентные ставки. В марте ФРС дважды экстренно снизила ставки, чтобы сделать кредиты более доступными для компаний, которым требовался легкий доступ к дополнительным средствам во время пандемии. Целевой диапазон ставки по федеральным фондам, которая также определяет основную ставку, на которой основаны переменные годовые процентные ставки по кредитным картам, упал с 1,50%-1,75% до того уровня, на котором сейчас он находится на уровне 0%-0,25%. Такого низкого уровня он был только в другой период в истории, между 2008 и 2015 годами, после последней рецессии.
Эмитенты кредитных карт быстро отреагировали на действия ФРС, и The Balance зафиксировал последовательное снижение годовой процентной ставки в течение нескольких недель. Но после этого лишь немногие эмитенты карт внесли изменения в годовую процентную ставку, что помогло сохранить среднюю годовую процентную ставку по карте на уровне около 20% в течение последних трех кварталов года. На дату публикации средняя процентная ставка по кредитной карте составляет 20,20%.
Что это значит для вас в следующем году
Обслуживание задолженности по кредитной карте может оказаться немного менее дорогостоящим, чем в предыдущие годы, но оно по-прежнему очень дорогое, поэтому используйте это время, чтобы сосредоточиться на погашении долга, если можете. Когда ФРС снова начнет повышать базовую ставку, годовая процентная ставка по кредитным картам вырастет вместе с ней. Однако это не должно произойти в ближайшее время.
На данный момент нет никаких признаков того, что ФРС собирается что-либо предпринимать в ближайшее время, сказал Скотт Хойт, руководитель отдела экономических исследований потребителей в Moodys Analytics. Мы ожидаем, что рост ускорится во второй половине следующего года, но нам все еще нужен значительный рост, чтобы вернуться к нормальному уровню занятости и покупательной активности.
На своем декабрьском заседании ФРС пообещала продолжить поддержку экономики по мере ее восстановления после пандемии. Центральный банк планирует оставить базовую ставку практически на нулевом уровне до тех пор, пока инфляция не поднимется выше 2% и занятость не восстановится полностью, по крайней мере, до 2023 года.
Примечание
Стабильная ставка по федеральным фондам означает, что годовая процентная ставка по вашей кредитной карте не вырастет без предупреждения. Эмитенты карт обязаны уведомлять клиентов как минимум за 45 дней до внесения изменений тарифов, которые не привязаны к такому индексу, как базовая ставка. Поэтому, если эмитент вашей карты решит изменить годовую процентную ставку по другой причине, вы получите уведомление до того, как изменение коснется вашей учетной записи.
Эмитенты карт ужесточили стандарты кредитования
В трудные времена банки готовятся к потенциально большим финансовым потерям и дефолтам потребителей, в частности, ужесточая требования к одобрению новых счетов. Эта практика, называемая ужесточением, получила распространение в разгар пандемии в 2020 году.
К концу третьего квартала почти три четверти (около 72%) банков, опрошенных Федеральной резервной системой, заявили, что они ужесточили стандарты кредитования больше, чем когда-либо прежде, в том числе во время рецессии 2008 года. В течение 2020 года многие банки сообщали о повышении требований к минимальному кредитному рейтингу для новых заявителей, а летом некоторые даже снизили кредитные лимиты для существующих держателей карт.
Примечание
Уровень отклонения заявок на получение кредитной карты достиг 21,3% в октябре, что является самым высоким зарегистрированным уровнем с июня 2018 года и резким увеличением на 119% по сравнению с февралем 2020 года.
Отказ от предложений по переводу баланса в размере 0% стал одним из наиболее заметных признаков того, что эмитенты карт были обеспокоены рисками в этом году. Например, в июне American Express отозвала предложения по переводу баланса со всех своих карт и сообщила The Balance, что управляет рисками для потребителей и компании. Citi также сократил два самых длительных предложения по переводу баланса под 0% на рынке.
Что это значит для вас в следующем году
Если у вас неидеальный кредит, открытие новой карты или получение права на выгодную годовую сделку может оказаться непростой задачей еще некоторое время. Согласно последнему опросу ФРС, почти 27% банков-эмитентов карт по-прежнему придерживаются более жестких стандартов кредитования. Хотя это значительное улучшение всего за несколько месяцев, оно все еще значительно превышает допандемический уровень.
В настоящий момент эмитенты, вероятно, заблуждаются в консервативном направлении, считает Credit Suisses Orenbuch. Никто не хочет видеть кучу дефолтов по платежам прямо перед тем, как ситуация улучшится. Я бы сказал, что в начале года нам следует ожидать все еще приглушенного маркетинга, а затем в течение года он должен усилиться.
В прогнозе потребительского кредитования TransUnion на 2021 год, опубликованном в начале декабря, прогнозируется, что, пока ключевые экономические показатели, такие как статистика безработицы и валовой внутренний продукт (ВВП), продолжают улучшаться, банки будут ослаблять меры и одобрять больше заявок на получение кредитных карт, особенно к концу второго года. четверть. Кредитное бюро ожидает, что кредиторы по-прежнему будут осторожны, но если серьезные просрочки по счетам останутся низкими, даже потребители с посредственным кредитом могут иметь больше шансов получить новую кредитную карту.
Отсрочки платежей, связанные с пандемией, сократили количество банкротств
Несмотря на пандемию, потребители смогли реально держать долг под контролем. Фактически, число новых банкротств этой осенью достигло исторического минимума и снизилось на 35% по сравнению с концом 2019 года, согласно последнему отчету о долгах и кредитах домохозяйств Федерального резервного банка Нью-Йорка.
Что касается счетов кредитных карт, то в этом году меньше потребительских счетов оказались на территории серьезных просрочек по сравнению с прошлым годом. Несколько крупных эмитентов карт, в том числе American Express и Chase, также отметили в своих последних отчетах о прибылях и убытках более низкие показатели просрочек по карточным счетам. Общий уровень просрочек, который показывает, сколько кредитных счетов серьезно просрочено, также ниже уровня, существовавшего до пандемии. Эта положительная тенденция во многом объясняется мерами финансовой помощи, предложенными Законом CARES и кредиторами в этом году, которые помогли удержать потребителей от отставания, по крайней мере, на данный момент.
Страна также находится в лучшем положении с задолженностью по кредитным картам, чем до пандемии. Остаток возобновляемого долга США (который в основном представляет собой остатки по кредитным картам) падал семь раз за последние восемь месяцев и сейчас находится на самом низком уровне с мая 2017 года.
Примечание
Согласно отчету Experian State of Credit за 2020 год, средний коэффициент использования кредита снизился вместе с остатками на картах. Сейчас он составляет 26% по сравнению с 30% в 2019 году. Это важный фактор, определяющий кредитный рейтинг FICO, и еще один признак того, что потребители держат использование карт под контролем.
Что это значит для вас в следующем году
Если эти тенденции сохранятся, открытие нового карточного счета может быть проще в 2021 году. Кредиторы хотят видеть признаки того, что потребители подвергаются меньшему финансовому риску и могут ответственно распоряжаться кредитами по мере восстановления экономики после пандемии.
Однако, поскольку число новых случаев заболевания COVID-19 и заявок на пособие по безработице растет, экономисты рассчитывают на последний раунд государственной помощи, чтобы лучше предсказать, как потребители переживут следующие несколько месяцев и что это означает для дальнейшего управления долгом.
Я думаю, что многое действительно зависит от размера и характеристик следующего законопроекта о стимулировании экономики, сказал Хойт. Чем больше денег поступает к потребителям, тем дальше заходит обеспокоенность по поводу правонарушений. Чем меньше денег у потребителей, тем сильнее становится это беспокойство.
Примечание
Если у вас возникли трудности с оплатой по кредитной карте, как можно скорее свяжитесь с компанией, выпустившей карту. Balance обнаружил, что эмитенты карт предлагали отсрочку платежей и отказывались от комиссий на протяжении большей части 2020 года, и, как мы проверяли, многие из них по-прежнему предлагают помощь тем, кто имеет на это право.
Финтех-компании представили выдающиеся предложения по картам
Многие вещи были отложены в 2020 году, но выпуск новых кредитных карт не входил в их число. Несколько компаний, занимающихся финансовыми технологиями, представили новые продукты, многие из которых существенно отличаются от традиционных кредитных карт, причем в хорошем смысле.
Venmo выпустила карту, которая позволяет вам получать максимальную ставку вознаграждения за ту категорию покупок, на которую вы тратите больше всего каждый месяц. Например, если вы потратите много денег на продукты в январе, вы получите 3 балла за каждый потраченный доллар (максимальная ставка) на эти покупки, но если в феврале вы потратите больше на питание вне дома, вы получите максимальную ставку за эти покупки. Это меняет правила игры в области, где большинство карт имеют заранее определенный набор бонусных категорий.
SoFi, еще одна компания в сфере финансовых технологий, известная своими предложениями по студенческим кредитам, запустила кредитную карту, предлагающую конкурентоспособную ставку возврата денег в размере 2%, когда держатели карт вносят свои доходы на наличный или инвестиционный счет SoFi или используют их для погашения кредита SoFi. .
Один из новых продуктов — защищенная карта Chime Credit Builder — предназначен для потребителей, которые предпочитают использовать дебетовые карты или не могут претендовать на получение традиционной карты. Технически это защищенная карта, но никаких комиссий, процентов или проверок кредитоспособности не требуется, поскольку она подключена к депозитному счету Chime. Petal также выпустила новую карту для потребителей с плохой кредитной историей, которая помимо кредитного рейтинга учитывает банковскую историю заявителя.
Финтех-компании обращаются к той группе населения, которая, возможно, больше всего пострадала в этом году, сказала Сара Пром, управляющий директор по финансовым услугам Competiscan, фирмы, занимающейся маркетинговыми исследованиями.
Что это значит для вас в следующем году
Если вы ищете новую карту, в 2021 году у вас появится несколько интересных вариантов. Некоторые из новейших карт могут быть более доступными, чем традиционные предложения, особенно если вы уже являетесь клиентом одной из упомянутых выше финтех-компаний.
Эксперты отрасли говорят, что эти новые продукты кредитных карт будут стимулировать инновации и со стороны более традиционных эмитентов карт, что (теоретически) приведет к улучшению продуктов и опыта для вас. Например, у Venmo Card есть преимущество, заключающееся в беспрепятственном взаимодействии с популярным приложением Venmo, поэтому я вижу, что эмитенты карт будут стремиться конкурировать с мобильным интерфейсом, — сказал Пром.
Примечание
Если вы хотите присоединиться к биткойн-подвижнику, пока криптовалюта популярна, следите за дебютом кредитных карт BlockFi Bitcoin Rewards этой весной. Карта Visa будет предлагать возврат 1,5% от всех покупок, и вместо выплаты кэшбэка в долларах вознаграждения будут зачислены в биткойнах на счет BlockFi.
Проездные карты обновили программы вознаграждений, чтобы оставаться актуальными
Когда в этом году путешествия резко прекратились, эмитенты бонусных карт начали действовать, чтобы гарантировать, что потребители по-прежнему смогут получать выгоду от своих карт, находясь дома. Некоторые из крупнейших карточных компаний, в том числе American Express, Capital One, Chase и Citi, внедрили временные способы заработать дополнительные баллы и кредиты по картам, которые в обычное время больше всего вознаграждают командировочные расходы.
Они пытаются подчеркнуть потенциал ежедневного заработка, говорит Джессика Дункан, директор по исследованиям и аналитике исследовательской компании Competiscan. Сейчас никто не говорит о вознаграждениях за путешествия.
Эмитенты упорно боролись за то, чтобы держатели карт продолжали пользоваться своими картами во время пандемии, что сделало некоторые проездные карты более гибкими и выгодными, чем раньше. Многие карты авиакомпаний и отелей предлагают дополнительные баллы или мили за покупки, которые потребители в этом году совершали чаще, например продукты питания или еду на вынос в ресторанах. Chase представила свою программу Pay Yourself Back, которая позволяет некоторым держателям карт обменивать баллы на кредиты на покупки в продуктовых магазинах, ресторанах и магазинах товаров для дома по той же стоимости, которую они в противном случае получили бы за бронирование поездок.
Эмитенты становятся более изобретательными и щедрыми, сказал Дункан.
Что это значит для вас в следующем году
Если в вашем кошельке есть бонусная карта для путешествий, продолжайте накапливать дополнительные баллы, пока вы дома. Некоторые из предложений, первоначально позиционируемых как краткосрочные сделки, все еще действуют. Некоторые проездные карты Chase и Capital One предлагают дополнительные вознаграждения за повседневные расходы в таких категориях, как продукты питания или потоковые сервисы, до апреля 2021 года. Программа Chase Pay Yourself Back теперь действует до апреля для владельцев карт Sapphire.
Эксперты отрасли говорят, что сделки будут продолжаться и дальше, поскольку мы все приспосабливаемся к новым нормальным банкам.
Карты развиваются вместе с потребителями и пандемией, и так будет продолжаться», — сказал Дункан. Эмитентам придется продолжать встречаться с людьми там, где они есть. Это означает, что также будет больше вариантов погашения. людям легче использовать все заработанные баллы.
Итог
Хотя 2020 год стал годом вихря перемен в финансовом мире, многие изменения в кредитных картах, произошедшие в этом году, на самом деле приносят вам пользу сейчас и в будущем году.
«Там больше гибкости, больше вдумчивости», — сказал Дункан. Это положительный момент, вытекающий из пандемии. Эмитенты карт больше, чем когда-либо, хотят, чтобы вы почувствовали, что они вас слушают.